อยากลดภาษี แต่ไม่อยากลุ้นหุ้น? เลือกกองทุน RMF และ Thai ESG อย่างไร?

ดูตัวเลขให้ชัด: ตราสารหนี้ผันผวนน้อยกว่าหุ้นแค่ไหน?

หากต้องการวัดว่า “เสี่ยงน้อยกว่า” หรือไม่ ควรดู ความผันผวน (Standard Deviation) ควบคู่กับผลตอบแทน ไม่ควรดูเฉพาะผลตอบแทนที่เป็นบวกหรือลบ ตัวเลขความผันผวนยิ่งสูง หมายถึงราคาหน่วยลงทุนแกว่งตัวมากขึ้น

ตัวเลขบอกอะไร?

ในตัวอย่างนี้ กองทุนตราสารหนี้มีความผันผวนย้อนหลัง 1 ปี ตั้งแต่ 0.21% ถึง 6.04% ขณะที่กองทุนหุ้นตัวอย่าง มีความผันผวนย้อนหลัง 1 ปี อยู่ที่ 13.48%–16.21% จึงสะท้อนว่าราคาของกองทุนตราสารหนี้แกว่งน้อยกว่าในช่วงข้อมูลดังกล่าว นอกจากนี้ Factsheet ของ K-VALUERMF ระบุ Maximum Drawdown ที่ -39.26% ซึ่งช่วยให้เห็นขนาดการปรับลดลงที่อาจเกิดขึ้นกับกองทุนหุ้น อย่างไรก็ตาม ตราสารหนี้ก็ขาดทุนได้ เห็นได้จาก K-ESGSI-ThaiESG ที่ให้ผลตอบแทนย้อนหลัง 1 ปี -8.94% และ K-ESGBF-ThaiESG ที่ให้ผลตอบแทนตั้งแต่จัดตั้ง -0.71% ต่อปี

กองทุนตราสารหนี้เสี่ยงไหม?

กองทุนตราสารหนี้มักผันผวนน้อยกว่ากองทุนหุ้น แต่ไม่ได้รับประกันเงินต้น โดย 3 ความเสี่ยงหลักของกองทุนตราสารหนี้ที่ควรรู้ ได้แก่

• ความเสี่ยงด้านดอกเบี้ย: เมื่อดอกเบี้ยเปลี่ยน ราคาตราสารหนี้และมูลค่าหน่วยลงทุนอาจปรับตาม โดยตราสารอายุยาวมักได้รับผลกระทบมากกว่า
• ความเสี่ยงด้านเครดิต: ผู้ออกตราสารอาจมีฐานะการเงินอ่อนแอลง หรือไม่สามารถชำระดอกเบี้ยและเงินต้นได้ตามกำหนด
• ความเสี่ยงจากต่างประเทศ: กองทุนอาจได้รับผลกระทบจากเศรษฐกิจ นโยบายการเงิน ตลาดการเงิน และอัตราแลกเปลี่ยน

เช็กลิสต์ 6 ข้อ ก่อนเลือกกองทุนตราสารหนี้ลดหย่อนภาษี

1. กำหนดเป้าหมาย: วางแผนเกษียณผ่าน RMF หรือเลือกลงทุนในกรอบ Thai ESG
2. เช็กความเสี่ยง: ประเมินว่ารับความผันผวนและโอกาสขาดทุนได้เพียงใด
3. ดูนโยบายกองทุน: ตรวจสอบประเภทตราสาร อายุเฉลี่ย สัดส่วนภาครัฐและเอกชน รวมถึงการลงทุนต่างประเทศ
4. อ่านเงื่อนไขภาษี: ทำความเข้าใจระยะเวลาถือครอง ความต่อเนื่องในการลงทุน และผลกระทบหากขายคืนผิดเงื่อนไข
5. เผื่อสภาพคล่อง: ใช้เงินเย็นลงทุนกองทุน RMF หรือ Thai ESG เพื่อให้ถือครองและลงทุนต่อเนื่องได้ตามเงื่อนไขโดยไม่กระทบค่าใช้จ่ายจำเป็น
6. อัปเดตข้อมูล: อ่านหนังสือชี้ชวน เอกสารกองทุน และคำเตือนล่าสุดก่อนลงทุน

หากอยากลดภาษี แต่ไม่อยากเน้นหุ้น ยังมีกองทุนตราสารหนี้ให้เลือกทั้ง K-SFRMF และ K-GDBONDRMF ในกลุ่ม RMF รวมถึง K-ESGSI-ThaiESG และ K-ESGBF-ThaiESG ในกลุ่ม Thai ESG ซึ่งแต่ละกองทุนมีนโยบายและความเสี่ยงต่างกัน

นอกจากนี้ ยังมีโปรโมชัน Recommend Fund Exclusive Growth เฉพาะลูกค้าธนาคารกสิกรไทย ต่อยอดการลงทุนในกองทุนแนะนำและกองทุน Tax saving ทุกกอง ผ่านทุกช่องทางของธนาคาร (K PLUS และ/หรือ K-My Funds และ/หรือ K-Cyber Invest และ/หรือ สาขาของธนาคาร และ/หรือ บลจ.กสิกรไทย และ/หรือ MAKE by KBank) รับ Fund back กอง K-CASH ตามเงื่อนไขสูงสุด 10,000 บาท ตั้งแต่วันที่ 2 พ.ย. 2569 – 31 ธ.ค. 2569 สามารถศึกษารายละเอียดโปรโมชันเพิ่มเติมได้ที่ https://www.kasikornbank.com/th/promotion/pages/mutual-fund-exclusive-growth.aspx

ก่อนลงทุน อย่าดูเพียงคำว่า “เสี่ยงน้อย” แต่ควรถามตัวเองว่าเข้าใจสินทรัพย์ที่กองทุนลงทุนหรือยัง รับโอกาสขาดทุนได้แค่ไหน และพร้อมถือหน่วยลงทุนตามเงื่อนไขภาษีนานเพียงใด เลือกกองทุนให้ตรงทั้งเป้าหมายภาษีและแผนการเงินระยะยาว จะช่วยให้ลงทุนได้อย่างสบายใจมากขึ้น

• ความเสี่ยงกองทุนระดับ 3 ได้แก่ K-ESGSI-ThaiESG ความเสี่ยงกองทุนระดับ 4 ได้แก่ K-SFRMF, K-ESGBF-ThaiESG ความเสี่ยงกองทุนระดับ 5 ได้แก่ K-GDBONDRMF
• นโยบายป้องกันความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยน ตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน ได้แก่ K-GDBONDRMF นโยบายป้องกันความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนทั้งหมดในส่วนที่มีการลงทุนต่างประเทศ K-ESGSI-ThaiESG, K-ESGBF-ThaiESG ไม่มีการลงทุนต่างประเทศ ได้แก่ K-SFRMF
• กองทุน Thai ESG และกองทุน RMF ต้องลงทุนและถือหน่วยลงทุน ตามเงื่อนไขของกรมสรรพากร ทั้งนี้หากลงทุนครบตามเงื่อนไขแล้วและต้องการขายคืน “ระยะเวลาการรับเงินค่าขายคืน” (ตัวอย่างเช่น ระยะเวลาการรับเงินค่าขายคืน T+2 หมายถึง จะได้รับเงินค่าขายคืน 2 วันทำการถัดจากวันที่ทำรายการ (T+2) เช่น ขายคืนวันจันทร์ จะได้รับเงินค่าขายคืนวันพุธ (กรณีไม่มีวันหยุดอื่น นอกจากเสาร์-อาทิตย์)) โดย T+1 ได้แก่ K-SFRMF T+2 ได้แก่ K-GDBONDRMF, K-ESGSI-ThaiESG, K-ESGBF-ThaiESG